據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)，截至2016年底，全球MDI總產(chǎn)能達(dá)到859.5萬噸，其中萬華化學(xué)作為國內(nèi)僅有的自主生產(chǎn)廠，隨著2014年底60萬噸一體化裝置投產(chǎn)，一躍成為全球最大MDI供應(yīng)商，總產(chǎn)能達(dá)到204萬噸，占全球總產(chǎn)能的1/4左右。
2014～2015年是國內(nèi)MDI產(chǎn)能迅速增長的兩年，總產(chǎn)能從2013年的214萬噸猛增至2015年的309萬噸，總體增幅達(dá)44%，年均增速達(dá)到20%。目前國內(nèi)MDI產(chǎn)能309萬噸，占全球總產(chǎn)能的36%，另外，上海聯(lián)恒異氰酸酯有限公司24萬噸的MDI一體化裝置將于2017年投產(chǎn)，屆時(shí)其MDI產(chǎn)能將翻番，達(dá)到48萬噸。中國MDI已成為全球MDI市場的風(fēng)向標(biāo)。
貿(mào)易流向發(fā)生逆轉(zhuǎn)
從2007~2016年，中國一直是全球最主要的MDI產(chǎn)品需求增長區(qū)和進(jìn)口國，全球60%的需求增長源自中國。與此同時(shí)，隨著國內(nèi)MDI產(chǎn)能迅速增長，自給率也不斷提升，進(jìn)口量大幅度降低，但仍需從國外大量進(jìn)口，進(jìn)口量仍占全球貿(mào)易總量的30%左右。
由于國內(nèi)供需逐步平衡，進(jìn)口量相應(yīng)減少，進(jìn)口均價(jià)也相應(yīng)降低。2014年聚合MDI進(jìn)口均價(jià)為2014美元(噸價(jià)，下同)，2015年下滑至1504美元，2016年跌至1488美元。
2007年以來，國內(nèi)聚合MDI出口量迅猛增長，特別在2014年突飛猛進(jìn)，中國逐步成為全球主要的MDI出口國。2013~2016年，聚合MDI產(chǎn)品出口均價(jià)跟隨進(jìn)口均價(jià)逐年回落。2017年，國外仍有MDI裝置將陸續(xù)關(guān)停，給國內(nèi)貨源更多機(jī)會，萬華化學(xué)、巴斯夫、科思創(chuàng)等企業(yè)將把市場重心逐步放到國內(nèi)及國際兩個市場上。與此同時(shí)，國內(nèi)聚合MDI產(chǎn)品的出口退稅已由之前的13%調(diào)整至目前的17%，這對于國內(nèi)聚合MDI企業(yè)的出口帶來了契機(jī)。
未來需求面喜憂交織
目前來看，未來國內(nèi)聚合MDI下游最有發(fā)展?jié)摿Φ氖窃诮ㄖ?jié)能領(lǐng)域。如果將聚氨酯硬泡材料在外保溫上的使用比例從目前的5%提升到30%，那么作為聚氨酯硬泡材料的原料聚合MDI的發(fā)展將很可觀。
其他下游，冰箱行業(yè)依舊維持弱勢運(yùn)行，沒有明顯增長趨勢。但未來節(jié)能減排將繼續(xù)助推新型產(chǎn)品，市場消費(fèi)量有一定提升。汽車市場方面，國家的“確定支持新能源和小排量汽車發(fā)展措施，促進(jìn)調(diào)機(jī)構(gòu)擴(kuò)內(nèi)需”的鼓勵政策;在個人用車領(lǐng)域，除“完善新能源汽車扶持政策”之外，主要體現(xiàn)在“創(chuàng)新分時(shí)租賃、車輛共享等運(yùn)營模式”和“各地不得對新能源汽車實(shí)行限行、限購，已實(shí)行的應(yīng)當(dāng)取消”，這些政策的出臺將對汽車生產(chǎn)帶來一定促進(jìn)作用。
受國際原油行情走勢震蕩影響，2017年聚合MDI市場也難有大幅波動，高起點(diǎn)可能性較大，但后期或?qū)⒅鸩阶呷酢９?yīng)面來看，隨著國內(nèi)新增產(chǎn)能逐步釋放，而需求面預(yù)期增長較小，整體供需呈現(xiàn)弱平衡。2017年聚合MDI市場價(jià)格走勢將依舊高位為主，因下游成本壓力顯現(xiàn)，價(jià)格再推高難度較大，雖有供應(yīng)商控制出貨主導(dǎo)，但行情仍有下行預(yù)期，預(yù)計(jì)國內(nèi)黑料主流牌號產(chǎn)品實(shí)成交際價(jià)格將回落至16000~20000元。 |
